中国经济宏观经济综合重合指数是用Stock-Watson法和动态马尔可夫转换因子(DMSF)模型构建的,选取1990年1月至 2008年3月。选择四个一致指标,即工业生产、固定资产投资、销售收入和货币供应量M1,计算重合指数。最近中国商业周期被发现强烈不对称的特点是扩张更长的时间和更小的振幅相对收缩阶段。两个模型产生相似的综合指数系列,但DMSF模型显示频繁转换,很难解释。比较一致的综合指数和其他措施的宏观经济活动提供了经济解释模式的指数。此间,指数和GDP增长率的显著差异,反映经济活动的更全面的测量。这更全面的宏观经济活动增加将在没有显示的GDP增长率的情况下,理解中国的政策和经济波动的变化。

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